银行业加速出清不良贷款 有个贷转让项目“挂牌”起始价不到1折！

　　每经记者 李玉雯    每经编辑 马子卿    

　　近期，多家银行密集在银行业信贷资产登记流转中心（简称“银登中心”）挂牌转让不良贷款。从上架的项目来看，除了对公不良贷款项目，还多有涉及信用卡透支、个人消费及经营性贷款等项目。记者注意到，很多不良资产包以极低折扣转让，当中不乏打1折甚至更低的转让起始价。

　　伴随着价格打“骨折”，银行出清不良资产正在加速。记者根据银登中心发布的报告统计发现，2024年不良贷款转让挂牌金额增至2861.9亿元。

　　素喜智研高级研究员苏筱芮接受每经记者采访时表示，不良贷款转让业务规模显著提升，一方面是由于监管部门近年来不断强化对不良资产处置的关注；另一方面也是机构立足于贷后管理现状，期望通过不良资产处置来及时化解潜在风险。

　　不良贷款“挂牌”起始价不到1折？专家：定价因素与业务基本属性有关

　　从银登中心披露的转让公告来看，近期多家银行上架不良贷款转让项目。记者注意到，很多不良资产包以极低折扣转让，当中不乏打1折甚至更低的转让起始价。

　　例如，建行上海分行一则个人不良贷款（个人消费及经营性贷款）转让公告显示，该项目将于3月27日线上公开竞价，涉及718笔资产，未偿本息总额为1.06亿元，竞价起始价为1195万元，相当于打了1.1折；中信银行深圳分行近日重新挂牌的一则个人不良贷款（个人消费及经营性贷款）转让公告显示，该项目涉及554笔资产，未偿本息总额为5797.8万元，竞价起始价为730万元，相当于打了1.3折；兴业银行杭州分行一则个人不良贷款（个人消费贷）转让公告显示，该项目涉及49.8万笔资产，未偿本息总额为30.6亿元，竞价起始价为1.945亿元，相当于打了0.6折。

　　苏筱芮对记者表示，从处置价格来看，不良资产包1折以下定价已经成为常态，甚至有不良资产包起始价低至0.1折。银行机构敲定这类起始价时，考量的因素与贷款业务基本属性有所关联。例如，逾期时间越长，回收的可能性越低，故价格也会产生更大折扣；再如件均越大，同样也会影响到回款效果。“考虑到贷后压力，一些银行机构已经在贷前端收紧准入，从源头规避价格走低等情况。”

　　据银登中心披露的《2024年四季度不良贷款转让业务统计》（简称“统计报告”），截至2024年四季度末，批量个人业务、批量对公业务的平均折扣率分别为4.8%、18.6%，单户对公业务平均折扣率为39.8%。（注：平均折扣率=∑转让价格/∑未偿本息）

　　记者注意到，逾期时间越长，批量个人业务平均折扣率越低，意味着转让价格相较于未偿本息金额的折扣越大。统计报告显示，逾期时间在1年以下、5年及以上的，对应的批量个人业务平均折扣率分别为11.2%、2.5%。

　　去年个贷转让占全年不良贷款转让成交比例达70%

　　“从历史情况看，我国不良贷款转让市场已形成了相对成熟、层次分明的架构体系。”苏筱芮对记者表示，2021、2022年先后发布的《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》与《关于开展第二批不良贷款转让试点工作的通知》两份文件对不良资产转让试点影响深远，各类持牌金融机构陆续开立不良转让试点账户，加速公开转让不良资产进程。

　　随着市场参与主体不断扩围，不良贷款转让也按下了“加速键”。记者统计发现，去年全年无论是项目挂牌还是实际成交，规模同比都有显著的增长。从挂牌情况来看，2024年全年，不良贷款转让业务的未偿本息规模合计达2861.9亿元，挂牌项目数为1041单；从成交情况来看，2024年全年，成交的不良贷款未偿本息金额合计为2258亿元，成交项目单数为812单。

　　谈及规模增长的原因，苏筱芮对记者表示，“一方面是由于监管部门近年来不断强化对不良资产处置的关注；另一方面也是机构立足于贷后管理现状，期望通过不良资产处置来及时化解潜在风险。对于金融机构而言，不良贷款转让能够助力机构减轻历史包袱，将精力放在更重要的拓客、风控等业务上。”

　　值得一提的是，个人不良贷款具有小额、分散、高频等特点，批量转让能够提升银行处置效率，有助于快速回收资金。记者注意到，从去年全年成交情况来看，批量个人业务占据主导，成交规模达1583.5亿元，同比增加64%，占全年成交比例高达70%。